电影开始于在王子齐雅利亚的生日派对上，他向母亲请求允许他挑选新娘。在夜晚，齐雅利亚在天鹅湖畔遇到了被诅咒的奥杰丽娅，两人相爱。巫师卡西米罗夫试图破坏他们的爱情，齐雅利亚在决斗中杀死了卡西米罗夫，奥杰丽亚恢复了人形。但齐雅利亚误以为奥杰丽亚已死，跳入湖中自尽。奥杰丽亚在最后一刻被救起，两人终于团聚。